Investiční pasti. Jak se do nich nechytit?

Člověk na ně narazí snadno – vyskakují na internetu, slyší o nich v médiích, jako “zaručený” tip mu je doporučí známý. Řeč je o investičních příležitostech, které lákají na zaručené velké zisky. Jejich propagátoři už ale tolik nemluví o značném riziku, kterým investoři své peníze vystaví, a často o jejich část přijdou.. Jak poznat takovou potenciální investiční past a nenechat se do ní lapit?

“Každý by měl zbystřit pozornost, když se setká s nabídkami, které inzerují vysoké, snadné a rychlé zisky. Když někdo slibuje, že na velké peníze dosáhne s vynaložením minimálního úsilí v podstatě každý, aniž by měl patřičné zkušenosti, je to značně podezřelé. Předpokladem úspěšného investování totiž bývá právě znalost daného trhu a dlouhodobé zkušenosti,” říká Václav Pech, investiční analytik společnosti Broker Trust..

Které rizikové obchody a investice se mohou drobným investorům bez patřičných zkušeností vymstít především?

Obchodování cizích měn

Investování do cizích měn a obchodování  s nimi (tzv. forex) se v posledních letech stalo obzvlášť na internetu značně propagovaným druhem přivýdělku. Zní to snadně: založení účtu u některé ze společností lze už od 500 korun základního vkladu a k uzavření obchodu stačí pár kliknutí myši. Příběhy o tom, jak si “obyčejní” lidé takto vydělávají i stovky eur denně, bývají nedílnou součástí reklam, jejich věrohodnost se dá ale jen stěží ověřit. Na forexu se sice dají vydělat velké peníze, ale i profesionálové jsou v tomto směru opatrní. Ze statistik vyplývá, že 90 procent obchodníků zde skončí s neúspěchem.

“Bez dostatečných analytických pokladů, znalosti trhu, disciplíny a psychické odolnosti je forexový trh pro nováčky spíše jen mořem plným žraloků, kteří čekají na jejich peníze. Lidé si často neuvědomují, kdo je jejich protihráčem. Je to právě ta firma, u které mají založený obchodní účet. V zájmu firmy je vydělávat a vydělává, když dramaticky moc nevydělávají klienti,” dodává Václav Pech. To je důvod, proč se některé společnosti zaměřují na nábor nezkušených klientů.

Binární opce

Další častá varianta “snadného obchodování pro každého” jsou binární opce. I tady někdy až úsměvné reklamy popisují příběhy zázračného zbohatnutí. Jde v podstatě o vysoce spekulativní druh sázek na to, zda určitý kurz (typicky cenného papíru či měny) poroste, nebo bude klesat. Investor například vsadí 10 dolarů na to, že za následujících 10 minut kurz zvolené akcie stoupne. Výhra, tzv. payout může být systémem nastavena například na 80 procent vkladu. V případě, že investor se svou sázkou uspěje, dostane vyplaceno 18 dolarů (100 procent původního vkladu + 80 procent jeho hodnoty jako výhru). Když sázku netrefí, přichází o celý vklad.

“Některé ze společností se snaží vytvořit iluzi, že i bez zkušeností lze na binárních opcích v podstatě nahodile vydělávat. Takový druh investování (či spíše sázení) ale už z nastavení celého systému vede k tomu, že v dlouhodobém horizontu vyhrává společnost, která investice zprostředkovává, a chce vylákat od důvěřivců peníze. Podobně jako kasino,” říká Václav Pech.

Davové chování

Ve chvíli, kdy kurzy některých akcií či komodit výrazně rostou a mluví se o jejich rekordních hodnotách, začínají zprávy pronikat i do masových sdělovacích prostředků. Nezkušené investory může v tu chvíli napadnout úvahu ve smyslu: “Když už vydělalo tolik lidí, měl bych nakoupit také.” Ale to bývá kámen úrazu. Zpravidla totiž dojde k opaku.

“V takovou chvíli bývají ceny již na svém vrcholu a s vysokou pravděpodobností se dá očekávat jejich následný pokles, když začnou velcí hráči na trhu dané akcie či komodity prodávat. Drobní investoři by v tomto případě rozhodně neměli podléhat davovému chování,” říká Václav Pech.

Drahé kovy

Investiční stálicí jsou zlaté či stříbrné slitky a mince. Jsou dostupné a zájem o ně mezi Čechy roste.  Na co všechno si dát pozor? Rozhodně je nutné ověřit, od koho člověk slitek nebo minci kupuje. Obchodník by měl být zapsaný v obchodním rejstříku i jako plátce DPH, mít za sebou delší obchodní historii a dodávat zboží s mezinárodně uznávaným certifikátem. Anonymním internetovým aukcím je proto lepší se vyhnout. V opačném případě totiž můžete skončit se slitkem nebo minci, které jsou poškozené, mají nižší než uváděnou hodnotu nebo se jedná dokonce o padělek. Takové slitky lze prodat pochopitelně jen obtížně. Úskalím z hlediska pozdějšího prodeje může být i váha slitku – investici je vhodnější rozdělit do většího počtu lehčích slitků, které lze snáze prodat i jednotlivě.

“Velcí obchodníci slibují, že slitky vykoupí. Majitel ale musí počítat s tím, že ceny jsou nastaveny tak, že na nich tyto společnosti  vydělávají. Kdyby tak koupený slitek chtěl obratem prodat, může ztratit i třetinovou hodnotu investice,” tvrdí Václav Pech.

Nemovitosti

Současné nízké a relativně dostupné úrokové sazby hypoték lákají k tomu koupit například menší byt a pronajímat ho. Je to poměrně běžný způsob, jak zhodnocovat své peníze, má  ale několik podmínek, aby byl dlouhodobě úspěšný. Namátkou: byt musí být v lokalitě, která bude pro nájemníky i v budoucnu atraktivní. Nutné je zvážit náklady, které budou s provozem a údržbou nemovitosti spojené. Počítat se musí i s komplikacemi při hledání slušných a platících nájemníků. Risk je značný – může se stát, že člověk skončí s prázdným bytem, hypotékou, kterou je nutné splácet, a výhledem na nezbytné výdaje na rekonstrukci.

Netradiční investice

Umění, sběratelské předměty nebo třeba víno mohou posloužit jako netradiční, ale efektivní druh investice, který vložené prostředky několikanásobně  zhodnotí. Pokud ale není člověk odborník v těchto úzce vymezených oborech nebo s odborníky nespolupracuje, snadno se mu může koupě vymstít.. Nemusí si pořídit vyloženě padělek, ale například investuje své peníze do něčeho, co se jen veze na momentální vlně popularity a v budoucnu se bude obtížně prodávat. Laik toto rozpozná velmi těžce.

“Investování volných prostředků má jednoznačně smysl. Je nutné to ale dělat po zralé úvaze, se znalostí rizik a zdravým odhadem možných zisků. Než sbírat zkušenosti metodou pokus omyl, je lepší se vzdělávat nebo se obrátit se na někoho zkušenějšího, kdo v investorských začátcích poradí,” říká Václav Pech ze společnosti Broker Trust.